NEW YORK, Agosto 16, 2023 — Ang Oxus Acquisition Corp. (“Oxus”) (NASDAQ:OXUS), isang Special Purpose Acquisition Company (SPAC), at Borealis Foods Inc. (“Borealis”) ay nag-anunsyo ngayon ng paghain ng registration statement sa Form S-4 (ang “Registration Statement”) sa U.S. Securities and Exchange Commission (ang “SEC”), na nagpapakita ng malaking pag-unlad sa inihahandang negosyasyon ng Oxus at Borealis (ang “Inihahandang Transaksyon”).
Ito ay nagpapalapit sa Oxus sa pagkakamit ng kanilang layunin na matulungan sa pagtugon sa mga hamon sa pagkain at nutrisyon sa buong mundo, sa pakikipagtulungan sa isang inobatibong kompanya sa teknolohiya ng pagkain na Borealis.
Ang team ng Oxus ay pinamumunuan ni CEO Kanat Mynzhanov at Non-Executive Chairman Kenges Rakishev.
Ang Borealis, sa ilalim ng pamumuno ng kanilang co-founder at CEO na si Reza Soltanzadeh, ay isang napapansin na entidad sa industriya ng teknolohiya ng pagkain. Ang kompanya ay nag-develop ng isang hanay ng plant-based na mga pagkain, kabilang ang unang plant-based na ramen na may 20 gramos ng protina sa buong mundo.
Ang Borealis ay nakapagtaas ng kanilang gross revenues mula $14.3 milyon noong 2021 hanggang $27.5 milyon noong 2022 na kumakatawan sa 92.7% na paglago mula sa nakaraang taon. Sa loob ng tatlong buwan na nagwakas noong Marso 31, 2023 ang kanilang gross revenues ay $8.7 milyon. Ang mga resulta pinansyal ng Borealis para sa taong nagwakas noong Disyembre 31, 2022 at tatlong buwan na nagwakas noong Marso 31, 2023 at ang kaugnay na pahayag ay matatagpuan sa Registration Statement, na hinikayat ng Oxus ang lahat na interesadong partido na basahin.
Pinuri ni Kanat Mynzhanov, CEO ng Oxus, ang pakikipagtulungan, na nagsabi, “Ang Borealis ay natatanging nakaposisyon upang bumuo ng isang bagong pananaw sa global na industriya ng pagkain. Naniniwala kami na ang Borealis ay maaaring magbigay ng daan patungo sa isang mas mapagkakatiwalaang hinaharap at maaaring maglaro ng mahalagang papel sa paglaban sa kagutuman sa buong mundo.”
Ang paghain ng Registration Statement ay resulta ng pagsisikap ng Oxus at Borealis at nagpapakita ng pagkakasundo ng mga kompanya sa kanilang misyon upang ihatid ang mga solusyon sa pagkain na mas murang presyo at mapagkakatiwalaan sa mas malawak na merkado.
Inaasahan na matatapos ang Inihahandang Transaksyon sa huling bahagi ng ikaapat na quarter ng 2023.
Ang Registration Statement ay naglalaman ng preliminary na proxy statement at prospectus ukol sa Inihahandang Transaksyon. Bagamat hindi pa epektibo ang Registration Statement at maaaring magbago ang impormasyon dito, ito ay nagbibigay ng mahalagang detalye tungkol sa Oxus, Borealis at Inihahandang Transaksyon.
Kabilang sa hinaharap na estratehiya ng Borealis ang pag-iinvest sa inobasyon, kakayahan sa supply chain, pagmamanupaktura, at marketing, na nagpapakita ng paniniwala sa paglago ng demand para sa kanilang mga produkto sa retail at e-commerce channels. Ang pakikipagtulungan sa Oxus ay kumakatawan sa pagpapalawak at pagkakasundo sa estratehiya sa isang kasosyo na may katulad na mga prinsipyo.
Karagdagang Impormasyon at Saan Makakahanap
Ang pahayag na ito ay tungkol sa inihahandang transaksyon ngunit hindi naglalaman ng lahat ng impormasyon na dapat isaalang-alang tungkol dito at hindi ito naglalayong maging batayan ng anumang desisyon sa pag-iinvest o anumang iba pang desisyon tungkol sa inihahandang transaksyon. Ang Oxus ay naghain sa SEC ng Registration Statement tungkol sa Inihahandang Transaksyon. Kapag magagamit na, ang defintive na proxy statement/prospectus at iba pang mahahalagang dokumento ay ipapadala sa lahat ng shareholders ng Oxus bilang rekord date para bumoto sa Inihahandang Transaksyon. Maghahain din ang Oxus ng iba pang dokumento tungkol sa Inihahandang Transaksyon sa SEC.
Makakakuha ng libreng kopya ng proxy statement/prospectus at iba pang mahahalagang dokumentong ihahain sa SEC ng Oxus sa pamamagitan ng website ng SEC sa www.sec.gov. Bukod dito, maaaring makuha ang mga dokumentong ihahain ng Oxus nang libre sa website ng Oxus sa https://www.oxusacquisition.com/ o sa pamamagitan ng pagsulat sa Oxus sa Oxus Acquisition Corp., 300/26 Dostyk Avenue, Almaty, Kazakhstan 050020.
WALA PANG APPROVAL O PAGPAPATIBAY ANG SEC O ANUMANG ESTADONG AGENSYA PARA SA REGULASYON NG MGA SECURITIES TUNGKOL SA MGA TRANSAKSYONG INILARAWAN SA PAHAYAG NA ITO, NAGPASIYA SA KABUTIHAN O KATAPATAN NG NEGOSYASYON O KAUGNAY NA MGA TRANSAKSYON O NAGPASIYA SA KATAPATAN O KATAMISAN NG IMPORMASYON SA PAHAYAG NA ITO. ANG ANUMANG PAG-AANGKIN NA KONTRARYO AY ISANG KRIMINAL NA OFFENSE.
Mga Tauhan sa Paghahanda
Ang Oxus at Borealis at ang kanilang mga direktor at opisyal ay maaaring ituring na mga tauhan sa paghahanda ng mga proxy mula sa mga shareholder ng Oxus tungkol sa Inihahandang Transaksyon. Ang impormasyon tungkol sa mga direktor at opisyal ng Oxus at ang pag-aari nila sa securities ng Oxus gayundin ang impormasyon tungkol sa mga direktor at opisyal ng Borealis ay matatagpuan sa mga filing ng Oxus sa SEC, kabilang ang Registration Statement. Ang karagdagang impormasyon tungkol sa mga pangalan at interes sa Inihahandang Transaksyon ng mga direktor at opisyal ng Oxus at Borealis at iba pang tauhan ay maaaring malaman sa pagbasa ng defintive na proxy statement/prospectus tungkol sa Inihahandang Transaksyon kapag magagamit na ito.
Walang Alay o Pag-aalok
Ang pahayag na ito ay hindi isang proxy statement o pag-aalok ng proxy, pahintulot o awtorisasyon sa anumang securities o tungkol sa inihahandang transaksyon at hindi rin ito magiging isang alay na ibenta o isang pag-aalok na bumili ng securities ng Oxus o Borealis, ni hindi rin ito magiging sanhi ng pagbenta ng anumang ganitong securities sa anumang estado o hurisdiksyon kung saan ganitong alay, pag-aalok, o pagbenta ay iligal bago ang rehistro o kwalipikasyon sa ilalim ng batas pangsecurities ng ganitong estado o hurisdiksyon. Walang alay ng securities ang maaaring gawin maliban sa pamamagitan ng isang prospectus na sumusunod sa Seksyon 10 ng Securities Act, o ang mga exemptions dito.
Mga Pahayag na Panunuri
Ang pahayag na ito ay naglalaman ng ilang mga pahayag na panunuri tungkol sa inihahandang transaksyon sa pagitan ng Borealis at Oxus, kabilang ang mga pahayag tungkol sa mga benepisyo ng inihahandang transaksyon, ang inaasahang timing ng pagkumpleto ng inihahandang transaksyon, ang mga produktong ibinibigay ng Borealis at ang mga merkado kung saan ito gumagana, ang inaasahang kabuuang merkado para sa mga produktong ibinibigay ng Borealis, ang kakayahan ng netong kinita mula sa inihahandang transaksyon upang pondohan ang mga operasyon at planong pangnegosyo ng Borealis at ang inaasahang mga hinaharap na resulta nito. Ang mga pahayag na panunuri na ito ay karaniwang tinutukoy ng mga salitang “naniniwala,” “proyekto,” “inaasahan,” “tinataya,” “layunin,” “estrategiya,” “pagkakataon,” “plan,” “maaari,” “dapat,” “magiging,” “magiging,” at katulad na mga pagpapahayag. Ang mga pahayag na panunuri ay mga prediksyon, proyeksyon at iba pang pahayag tungkol sa mga pangyayari sa hinaharap na batay sa kasalukuyang mga inaasahan at kondisyon at dahil dito ay nakasalalay sa materyal na mga panganib at kawalan ng katiyakan at iba pang mga bagay na labas ng kontrol ng Borealis. Maraming bagay ang maaaring gawin na ang tunay na mga pangyayari sa hinaharap ay magkaiba sa malaking bahagi mula sa mga pahayag na panunuri sa dokumentong ito, kabilang ngunit hindi limitado sa: (i) ang panganib na hindi matatapos ang Inihahandang Transaksyon sa tamang paraan o sa lahat; (ii) ang panganib na hindi matatapos ang Inihahandang Transaksyon sa loob ng deadline ng negosyasyon ng Oxus at ang potensyal na kawalan ng pagkakamit ng extension na hiniling ng Oxus; (iii) ang kawalan ng pagkakamit ng mga kondisyon para sa pagkumpleto ng Inihahandang Transaksyon, kabilang ang pag-apruba ng shareholders ng Oxus at Borealis, ang pagkakamit ng minimum na halaga ng trust account matapos ang pag-urong ng publikong shareholders ng Oxus at ang pagkakamit ng ilang pamahalaan at regulatory approval, kasama ang iba pang mga kondisyon sa pagtatapos; (vi) ang pagkakaroon ng anumang pangyayari, pagbabago o iba pang sirkunstansiya na maaaring magbigay daan sa pagtatapos ng kasunduan sa negosyasyon; (vii) ang epekto ng pag-aanunsyo o paghihintay ng Inihahandang Transaksyon sa mga ugnayan sa negosyo, pagganap, at negosyo nang lahat ng Borealis; (viii) ang resulta ng anumang legal na kaso o pagdinig na maaaring isampa laban sa Borealis, Oxus o iba pang tauhan tungkol sa kasunduan sa negosyasyon o sa inihahandang transaksyon; (ix) ang kakayahan na matugunan ang mga pamantayan ng listing ng Nasdaq Stock Market LLC pagkatapos o habang ginagawa ang Inihahandang Transaksyon; (x) ang kakayahan na makilala ang inaasahang mga benepisyo ng Inihahandang Transaksyon, na maaaring apektuhan ng maraming bagay, kabilang ang mga pagbabago sa kompetitibo at mahigpit na reguladong mga industriya kung saan gumagana ang Borealis, pagkakaiba-iba sa pagganap sa mga kompetidor at mga kasosyo, mga pagbabago sa batas at regulasyon na naaapektuhan ang negosyo ng Borealis, ang kakayahan ng Borealis at ng kompanyang pagkatapos ng transaksyon upang manatili ang kanilang pamamahala at mga key employee at pangkalahatang mga trend sa ekonomiya at pinansyal at mga panganib at peligro sa disrupsyon; (xi) ang kakayahan upang ipatupad ang mga plano sa negosyo, forecast, at iba pang inaasahan pagkatapos ng pagkumpleto ng Inihahandang Transaksyon; (xii) ang panganib na kakailanganin ng Borealis ng karagdagang kapital upang maisakatuparan ang kanilang plano sa negosyo, na maaaring hindi maging magagamit sa makatwirang mga kondisyon o sa lahat; (xiii) ang panganib na ang nagsasamang kompanya ay mahihirapan sa paghahawak ng kanilang paglago at pagpapalawak ng operasyon; (xiv) ang panganib ng produkto o regulador na mga kaso o pagdinig tungkol sa negosyo ng Borealis; (xv) ang panganib na hindi makapagtaguyod ng proteksyon o pag-iingat ng kanilang intelektwal na ari-arian ng Borealis; (xvi) ang epekto ng COVID-19 o iba pang krisis sa kalusugan ng publiko sa negosyo at resulta ng operasyon ng Borealis at ang global na ekonomiya at klima sa geopolitika nang lahat; at (xvii) ang mga gastos na nauugnay sa Inihahandang Transaksyon. Ang nabanggit na listahan ng mga bagay ay hindi kumpleto. Dapat maingat na isaalang-alang ang nabanggit na mga bagay at iba pang mga panganib at kawalan ng katiyakan na nilarawan sa seksyon ng “Mga Panganib” ng Annual Report sa Form 10-K, Quarterly Reports sa Form 10-Q, Registration Statement at iba pang mga dokumento ng Oxus na ihahain mula sa panahon-panahon sa SEC. Ang mga filing na ito ay nagpapakilala at tumutugon sa iba pang mahalagang mga panganib at kawalan ng katiyakan na maaaring sanhi ng tunay na mga pangyayari at resulta na magkaiba nang malaking bahagi sa nakaplanong paraan mula sa mga pahayag na panunuri. Ang mga pahayag na panunuri ay nagsasalita lamang sa petsa ng pagkakagawa nito. Hinikayat ang mga tagabasa na huwag ilagay ang labis na tiwala sa mga pahayag na panunuri, at iniisip ng Borealis at Oxus na walang obligasyon at hindi nila intensyong baguhin o bawiin ang mga pahayag
